Edição do Dia
A Johnson & Johnson (J&J) planeja se desfazer de pelo menos 80,1% das ações em seu poder na Kenvue, sua divisão de produtos de consumo de saúde, por meio de uma oferta de troca. Executivos da empresa afirmaram na semana passada que estavam planejando tal ação, o que pesou nas ações da Kenvue.
A J&J detém participação de 89,6% na Kenvue e está oferecendo a troca da maioria dessas ações por ações em circulação da Johnson. A empresa disse que recebeu uma renúncia ao bloqueio de ações de 180 dias, com o qual havia concordado como parte da oferta pública inicial da Kenvue.
Por meio da oferta de troca planejada, os acionistas podem trocar suas ações da Johnson por ações da Kenvue com 7% de desconto. Espera-se que a oferta de troca seja isenta de imposto de renda federal dos Estados Unidos. “Acreditamos que agora é o momento certo para distribuir nossas ações da Kenvue e estamos confiantes de que uma cisão é o caminho apropriado para agregar valor aos nossos acionistas”, disse o presidente executivo da J&J, Joaquin Duato.
“A separação da Kenvue aguça ainda mais o foco da Johnson & Johnson na inovação transformacional, especificamente em Farmacêutica e MedTech”, disse Duato.
A oferta de troca permitirá que os acionistas da Johnson & Johnson troquem algumas, todas ou nenhuma de suas ações ordinárias da Johnson & Johnson por ações ordinárias da Kenvue com um desconto de 7%, sujeito a um limite máximo de 8,0549 ações ordinárias da Kenvue por ação ordinária da Johnson & Johnson oferecida e aceita na oferta de troca.
Se o limite superior não estiver em vigor, espera-se que os acionistas ofertantes recebam aproximadamente US$ 107,53 de ações ordinárias da Kenvue para cada US$ 100 de ações ordinárias da Johnson & Johnson ofertadas.
A conclusão da oferta de troca está sujeita a certas condições, incluindo: pelo menos 460.149.135 ações ordinárias da Kenvue sendo distribuídas em troca de ações ordinárias da Johnson & Johnson validamente oferecidas na oferta de troca; e o recebimento de uma opinião de um advogado de que a oferta de troca se qualificará para tratamento isento de impostos para a Johnson & Johnson e seus acionistas participantes.
A Johnson & Johnson possui atualmente 1.716.160.000 ações ordinárias da Kenvue, representando aproximadamente 89,6% do total de ações ordinárias em circulação da Kenvue. A Johnson & Johnson está oferecendo a troca de até 1.533.830.450 ações ordinárias da Kenvue por ações ordinárias em circulação da Johnson & Johnson na oferta de troca.
Se a oferta de troca for consumada, mas não totalmente subscrita, a Johnson & Johnson pretende fazer uma distribuição isenta de impostos aos seus acionistas das ações ordinárias da Kenvue que foram oferecidas, mas não trocadas na oferta de troca efetuada como um dividendo proporcionalmente aos detentores de ações ordinárias da Johnson & Johnson na data de registro.
A data de registro para a cisão de limpeza, se houver, deverá ser de sete dias úteis após a data de vencimento da oferta de permuta. A oferta de troca é voluntária para os acionistas da Johnson & Johnson. Nenhuma ação é necessária para os acionistas da Johnson & Johnson que optarem por não participar.
